新NISAと積立NISA、どっちがいい？つみたて投資枠や成長投資枠についても解説

2024年1月から新NISAが始まり、現行のつみたてNISAは2023年12月31日で終了します。

2024年以降も非課税で積立投資を行いたければ、新NISAの「つみたて投資枠」を検討しましょう。非課税で積立投資ができ、投資できる商品も同じです。

なお、新NISAではつみたて投資枠のほか、一般NISAに相当する「成長投資枠」が設けられます。「つみたて投資枠」と「成長投資枠」は一本化され、無期限に利用できるため現行のつみたてNISAより、新NISAのほうが上手に活用すれば有利に働くかもしれません。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

新NISAとは？

新NISAは、2024年のスタートが予定されている少額投資非課税制度で、「つみたて投資枠」と「成長投資枠」という2つの枠を持つという特徴があります。新制度ではつみたて投資枠と成長投資枠が一本化され、両方を併用できます。それぞれの概要は以下の表の通りです。

つみたて投資枠とは？

つみたて投資枠とは、「積立投資」ができる枠です。

つみたて投資枠では年間120万円まで投資でき、毎月積み立てる前提なら月10万円まで投資可能です。

ただし、累計では1,800万円までしか投資できないため、毎年120万円ずつ利用するならば15年で投資上限額に到達します。また、成長投資枠の累計投資額との合計が1,800万円に達した場合も、それ以上の投資はできません。

新NISAでは、1人あたり1,800万円の非課税限度額が設定されます。この非課税限度額は生涯利用可能であり、「簿価（＝取得価額）」で総枠を管理します。簿価管理のメリットは、売却時に「簿価」が減少するので枠を再利用できることです。例えば、運用商品の見直しや一時的な支出のため換金した場合でも、あらためて枠を使えるので、ライフイベントに対応しやすい制度となっています。

出典：楽天証券「2024年からの新NISA制度について」

つみたて投資枠で投資できる商品は、現行のつみたてNISAと同様です。

金融庁の基準をクリアした積み立て・分散投資に適した一定の投資信託に積み立てることができます。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

つみたて投資枠の良い点

新NISAのつみたて投資枠は、現行のつみたてNISAよりも投資できる金額が拡大されるため、まとまった資産を作りやすくなったのが良い点といえるでしょう。

また、制度の恒久化や非課税期間が無期限化も、新NISAのつみたて投資枠が現行制度より優れている点です。

つみたて投資枠の良くない点

つみたて投資枠を再利用できるため、早期解約を誘引しかねないという点はデメリットといえるかもしれません。

商品を解約して現金化すると、当然その間は資産運用がストップしてしまうため、資産をうまく増やせません。解約は個人の自由ですが、できるだけ長く運用することを心がけましょう。

現行つみたてNISAの特徴と、新NISAのつみたて投資枠との違い

新NISAのつみたて投資枠は現行のつみたてNISAとよく似ており、どちらも非課税で積立投資でき、投資商品にも違いはありません。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

新NISAになったらつみたてNISAはどうなる？

つみたてNISAは2023年12月31日までで終了する予定です。

なお、つみたてNISAを通じて購入した商品の非課税期間は、現行のルール通り投資した年を含めて最長20年間続きます。例えば、2023年に購入した商品は2042年まで非課税です。

つみたて投資枠とつみたてNISAはどっちがいい？新NISAを待ったほうがいい？

現行制度より、新NISAにおけるつみたて投資枠の方が有利です。2024年以降は、これまでより有利に非課税で積立投資ができるでしょう。

そもそも両制度は重複する期間がないため、両者から1つを選ぶようなケースは起こりえず、2023年まではつみたてNISA（または一般NISA）、2024年以降は新NISAを選ぶことになります。

また、現行のつみたてNISAを利用したからといって税金面などで不利になることはないので、新NISA開始まで投資を待つ必要はありません。むしろ、つみたてNISAを行えば非課税で投資できる金額が増えるというメリットがあります。

つみたて投資枠に向く人、向かない人

すでにつみたてNISAを利用している人は、つみたて投資枠は向いています。新NISAのつみたて投資枠は、現行のつみたてNISAを利用している人なら問題なく利用できるでしょう。

つみたてNISAの対象商品は、手数料が低水準、頻繁に分配金が支払われないなど、長期・積立・分散投資に適した公募株式投資信託と上場株式投資信託（ETF）に限定されており、投資初心者をはじめ幅広い年代の方にとって利用しやすい仕組みとなっています

出典：金融庁「つみたてNISAの概要」

反対に、自分で好きな商品を選びたい人には、つみたて投資枠は向いていません。成長投資枠か通常の課税口座での運用を検討してください。また、元本保証の商品はないため、リスクを一切許容できない人にもおすすめできません。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

楽天証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

成長投資枠とは？

成長投資枠とは、「スポット投資」ができる枠のことです。

また成長投資枠では、積立投資も可能です。

成長投資枠に投資できる金額は、年間240万円、累計1,200万円までです。つみたて投資枠と比べると年間の投資可能額は大きく、累計では小さくなります。また、つみたて投資枠と合算した累計の投資可能額は1,800万円です。

なお、成長投資枠においても枠の再利用が可能です。新NISAで購入した商品を売却すれば、その投資金額だけ再び枠が復活します。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

成長投資枠の良い点

新NISAの成長投資枠は、一般NISAより大きな額を年間に投資できるという良い点があります。これにより、非課税で投資できる株式の選択肢が増えるでしょう。

また、非課税期間が撤廃されたことも大きなメリットです。現行制度では、非課税で株式に投資するには一般NISAを利用する必要があり、その非課税期間が最長でも5年です。

一方、新NISAの非課税期間は無期限化されるため、株式でも長期投資しやすくなるでしょう。

成長投資枠の良くない点

新NISAの成長投資枠は、一般NISAに比べて投資できる商品が制限される点が良くない点でしょう。

特に、人気の高い銘柄も多い毎月分配型の投資信託が、積立投資枠も含めて投資対象外となったことは、多くの人に影響を与えそうです。

現行一般NISAの特徴と、新NISAの成長投資枠との違い

一般NISAは、年間120万円まで投資でき、その利益が最長5年間非課税となる制度です。

新NISAの成長投資枠では投資できない監理銘柄などの株式や、毎月分配型といった投資信託にも投資できる点や、投資できる金額や非課税期間などに違いがあります。

詳細は、以下の表のとおりです。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

新NISAになったら一般NISAはどうなる？

新NISAが始まる2024年以降は、一般NISAを利用することはできません。

非課税期間は、2024年以降も現行のルールが適用され、すでに一般NISAで購入した商品は最長5年間税金がかかりません。例えば2023年に購入した商品は、2027年まで非課税です。

つみたてNISAと同じく、新NISAが始まっても非課税期間は続くため、慌てて売らないよう留意してください。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

新NISAの成長投資枠と、現行の一般NISAはどっちがいい？新NISAを待ったほうがいい？

投資できる金額や期間、非課税期間は成長投資枠の方に分がありますが、投資できる商品の選択肢が多いという点では、一般NISAの方が有利です。

ただし、両制度が両立する期間はないため、両者を厳格に比較する必要性は高くありません。

また、両者は切り離された制度であり、一般NISAの利用の有無が新NISAに影響を与えることはないため、新NISAの開始まで投資を待つ必要もありません。むしろ、非課税投資額を考えれば一般NISAを利用する方が有利といえます。

成長投資枠に向く人、向かない人

成長投資枠は株式のほか多種多様な投資信託に投資でき、金額やタイミングを自由に選ぶスポット投資も可能なので、投資の自由度を優先したい人に向いています。

ただし、成長投資枠でも上場廃止の可能性がある株式には投資できず、毎月分配型や高レバレッジ型といった投資信託にも投資できません。

これらの商品への投資を希望するならば、通常の課税口座を検討してください。もちろん、リスクを一切負えない人も、成長投資枠は向いていません。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

つみたて投資枠と成長投資枠、どっちがいい？

どちらかの枠しか使えず、しかも利回りが同じという前提なら、つみたて投資枠のほうが有利です。累計で投資できる金額の違いから、長く運用するとつみたて投資枠の利益のほうが大きくなるからです。

以下の表は、つみたて投資枠と成長投資枠について、利回り3％で枠の限度額まで投資した場合の利益です。

序盤は成長投資枠のみ使うほうが大きな利益となります。これは年間に投資できる金額が成長投資枠のほうが大きいため、大きな金額で運用できたことによるものです。

しかし、累計ではつみたて投資枠のほうが大きな金額を投資できるため、運用期間が長くなるほど投資額も増え、利益も大きくなります。

なお、成長投資枠のみ使う場合はつみたて投資枠が600万円分残っているため、どちらの枠もフル活用することで利益はさらに大きくなります。（以下の表をご参照ください）

【枠の限度額まで利回り3％の商品に投資する場合】

これらから、利益を大きくするためには以下の2点が重要だと分かります。

つみたて投資枠が向いている人

つみたて投資枠は、銘柄選びに自信がない人におすすめです。投資できる商品は金融庁の基準をクリアした一定の銘柄に絞られるため、どの銘柄を選んでもある程度有望な投資ができるでしょう。

成長投資枠なら多くの選択肢から商品を選ぶことができますが、中には運用がうまくいっていない銘柄もあります。優良な銘柄を探し出す力がないと、うまく資産を増やせないかもしれません。

銘柄をどのように選択すればよいかわからない人は、つみたて投資枠を検討してください。

成長投資枠が向いている人

株式に投資したい人や多種多様な投資信託から投資商品を選びたい人は、商品の選択肢が豊富な成長投資枠を選びましょう。

また、つみたて投資枠ではスポット投資もできないため、投資する金額やタイミングを自由に選びたい人も成長投資枠を選ぶ必要があります。

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

楽天証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

おすすめの証券会社5選

新NISAはこれから整備される新しい制度なので各金融機関の取り扱いについては未知数ですが、どのような金融機関で申し込むべきでしょうか。

ここでは、おすすめの証券会社を5社紹介します。

国内トップクラスのシェアを持つSBI証券

SBI証券は国内トップクラスのシェアを持つネット証券です。グループの口座数は918.7万口座に達しており、2位の楽天証券（同804.9万口座）に大きく差をつけています。

SBI証券の一般NISA

SBI証券の一般NISAでは国内外の株式に投資でき、海外株式は9カ国に対応しています。

「三井住友カード　つみたて投資」は、投資信託積立額の最大2.0%分のポイントが貯まるお得さと、最短5分でのクレジットカード発行や一度設定すれば入金の手間や万が一の購入漏れがなく継続して投資が行える利便性などが高く評価され、幅広い世代のお客さまに利用いただいています。
（引用元：PR TIMES｜株式会社SBI証券｜「三井住友カード　つみたて投資」の積立設定金額100億円突破のお知らせ）

SBI証券のつみたてNISA

SBI証券は185本ものつみたてNISA対象商品を用意しています。

いずれも最低100円から投資でき、積立コースも「毎日」「毎週」「毎月」の3つから自由に選択可能です。

SBI証券の良い口コミ

SBI証券の良くない口コミ

SBI証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

「ポイント投資」が人気の楽天証券

楽天証券も、SBI証券に次いで多くのシェアを持つネット証券です。近年口座を開設する人が多く、2022年6月には800万口座を突破しました。

SBI証券が単体での開示を取りやめたため確かめられませんが、1社の口座数としては楽天証券が最多ではないかと報道するメディアもあります。

楽天証券の一般NISA

楽天証券も、一般NISAの取り扱いは申し分ありません。6つの海外株式に投資でき、一部の海外ETFは手数料が全額キャッシュバックされます。

また国内株式の売買手数料、および投資信託の販売手数料は無料です。

楽天証券株式会社は、2022年2月25日（金）に金融庁が発表した「NISA口座の利用状況調査」より、NISAの2021年新規口座開設数が業界最多であったことをお知らせします。
（引用元：PR TIMES｜楽天証券、NISA・iDeCo　2021年新規口座開設数が業界最多に！）

楽天証券のつみたてNISA

楽天証券のつみたてNISA対象銘柄が184本あるため、充実しています。

楽天証券は現金の代わりにポイントを使って投資できる「ポイント投資」に強みがあり、つみたてNISAでもポイント投資が可能です。

ここで紹介する5社のうち、つみたてNISA口座も含めてポイント投資できる証券会社は楽天証券以外にありません。

楽天証券の良い口コミ

楽天証券の良くない口コミ

楽天証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

au回線契約者には最適のauカブコム証券

auカブコム証券は、三菱UFJフィナンシャル・グループとKDDIグループが運営するネット証券です。金融と通信の大手が出資しており、資本の大きさは5社でトップクラスといえるでしょう。

またauカブコム証券では、au回線契約者向けの割引サービスなども用意されています。auのスマホ回線を契約している人は、auカブコム証券を選ぶと良いかもしれません。

auカブコム証券の一般NISA

auカブコム証券は一般NISAを通じた国内株式の手数料が無料で、投資信託の販売手数料もかかりません。SBI証券や楽天証券には及びませんが、投資信託も1,500本以上を取り揃えており、内容は十分充実しています。

投資信託の積立購入をau PAYカードで決済できるサービスを3月28日に開始する。ポイント還元率は買い物と同じ1％で、買付上限は毎月5万円。
（引用元：エキサイト｜au PAYカードで投信積立が可能に　3月28日から　au/UQ mobile特典で最大5％・3万ポイント還元）

auカブコム証券のつみたてNISA

auカブコム証券のつみたてNISA対象銘柄は180本と、こちらも十分な品ぞろえです。またクレジットカードの「au PAYカード」で決済すれば、年会費がかからない一般的なカードでも1％分のポイント還元を受けられます。

auカブコム証券の良い口コミ

auカブコム証券の良くない口コミ

auカブコム証券の詳細を見る
（公式サイト）

専門スタッフに相談できるサポート体制が強みの松井証券

松井証券は1918年創業の老舗証券会社です。日本で初めて本格的なインターネット取引を提供し、これまで支持を集めてきました。

松井証券の強みはサポート体制です。特にネット証券でありながら専門の相談員に株式取引について相談できる「株の取引相談窓口」は、他のネット証券では見られない斬新なサービスといえるでしょう。

松井証券の一般NISA

松井証券の一般NISAも、国内株式の売買手数料は無料で、投資信託の販売手数料もかかりません。投資信託も1,600本以上を揃えており、充実した内容となっています。

松井証券のつみたてNISA

松井証券はつみたてNISA対象商品として179本を取り扱います。2022年7月からは積立コースに「毎日」を選べるようになり、ますます使い勝手が上昇しました。

松井証券でつみたてNISAを始める
（公式サイト）

松井証券の良い口コミ

松井証券の良くない口コミ

海外株式を買うならマネックス証券

マネックス証券は、電機大手のソニーとの共同出資で生まれたネット証券です。アクティビストファンドや未上場企業への投資ファンドなど、ユニークなサービスを提供してシェアを拡大してきました。

他社と少し違った投資を楽しみたいという人には、マネックス証券が向いているかもしれません。

マネックス証券の一般NISA

マネックス証券の一般NISAでは、他社と同じように国内株式手数料や投資信託の販売手数料はかかりません。

他にないマネックス証券ならではの強みは、海外株式の買付手数料が実質無料という点です。海外の個別株式も含めて買付手数料が全額キャッシュバックされます。

マネックス証券のつみたてNISA

マネックス証券のつみたてNISAは、クレジットカード決済が強みです。クレジットカードの「マネックスカード」で決済すると、積立金額の1.1％分のポイント還元が受けられます。

年会費無料のカードで1.1％もの還元率は、5社でマネックス証券以外にありません。

マネックス証券の良い口コミ

マネックス証券の良くない口コミ

マネックス証券の詳細を見る
（公式サイト）

新NISAと積立NISA、どっちがいい？についてのQ＆A

【こちらの記事も読まれています】

• つみたてNISA 毎月いくら積み立てるのがいい？自分に合った金額の決め方
• SBI証券のつみたてNISAでTポイントがたまる？メリットや楽天証券との比較も
• 公務員は株取引をしていいのか バレると違法になる？注意することは？
• つみたてNISAは途中解約できる　ただしデメリットには要注意！
• 【新NISA】どこで口座開設すればいい？積立金額はどのくらいがベスト？カリスマプランナーが教えます